Ključna razlika – istorijski trošak u odnosu na fer vrijednost
Istorijski trošak i fer vrijednost su dvije ključne metode evidentiranja dugotrajne imovine i finansijskih instrumenata. Za dugotrajna sredstva, kompanije imaju diskreciono pravo da koriste istorijski trošak ili fer vrednost, dok se finansijski instrumenti generalno evidentiraju po fer vrednosti. Ključna razlika između istorijskog troška i fer vrijednosti je u tome što se vrijednost dugotrajne imovine procjenjuje po cijeni potrošenoj za stjecanje imovine po istorijskom trošku, dok se imovina prikazuje prema procjeni tržišne vrijednosti kada se koristi fer vrijednost.
SADRŽAJ:
1. Pregled i ključna razlika
2. Šta je istorijski trošak
3. Šta je fer vrijednost
4. Usporedno poređenje – povijesni trošak u odnosu na fer vrijednost
5. Sažetak
Šta je istorijska cijena?
Istorijski trošak je mjera vrijednosti koja se koristi u računovodstvu u kojoj se cijena sredstva u bilansu stanja zasniva na njegovoj originalnoj cijeni kada ga kompanija kupi. Metoda istorijskog troška koristi se za imovinu prema Općeprihvaćenim računovodstvenim principima (GAAP).
E.g. Kompanija ABC kupila je nekretninu uključujući zemljište i zgrade za 200.250 dolara 1995. Njegova tržišna vrijednost danas je otprilike 450.000 dolara. Međutim, kompanija nastavlja da prikazuje ovu imovinu na 200.250 dolara u finansijskim izvještajima, što je njena originalna vrijednost.
Bez obzira na mjeru koja se koristi za naknadno mjerenje, sva dugotrajna imovina treba početno priznati po nabavnoj vrijednosti. Za dugotrajnu imovinu, sljedeći troškovi su također uključeni u njihovu prvobitnu vrijednost u skladu sa MRS 16 - Nekretnine, postrojenja i oprema.
- Cijena pripreme lokacije
- Cijena instalacije
- Troškovi dostave, transporta i rukovanja
- Profesionalni honorari za arhitekte i inženjere
Prema metodi istorijskog troška, sredstvo se vodi po neto knjigovodstvenoj vrijednosti (trošak umanjen za akumuliranu amortizaciju)
Metoda istorijskog troška evidentiranja imovine je manje komplikovana jer originalna vrijednost imovine nije podložna promjenama, što rezultira ograničenom volatilnošću cijena. Međutim, ovo ne daje tačnu sliku o vrijednosti imovine kompanije jer je ona potcijenjena.
Šta je fer vrijednost?
Ovo je cijena po kojoj prodavac i kupac mogu ući u transakciju pod normalnim tržišnim uslovima. Sva sredstva koja su izložena tržišnim fluktuacijama imaju fer vrijednost. Međutim, fer vrijednost bi trebala biti u mogućnosti da se pouzdano izmjeri kako bi se evidentirala sredstva prema ovoj metodi. Računovodstveni tretman fer vrijednosti je regulisan MSFI 13 – mjerenje fer vrijednosti. „Izlazna cijena” je cijena po kojoj se imovina može prodati pod tržišnim uvjetima. Uzimajući u obzir gornji primjer, kompanija ABC može odlučiti da evidentira zemljište i zgrade na 450.000 USD u slučaju da je imovina procijenjena po fer vrijednosti.
Prema ovoj metodi, dugotrajna imovina se vodi po fer vrijednosti umanjenoj za amortizaciju. Da bi se praktikovala ova metoda, fer vrijednost treba biti u mogućnosti da se pouzdano izmjeri. Ako kompanija ne može dobiti razumnu fer vrijednost, sredstvo bi trebalo procijeniti koristeći model nabavne vrijednosti u MRS 16, pod pretpostavkom da je vrijednost preprodaje imovine nula kao što je navedeno u MRS 16.
Tržišni finansijski instrumenti se drže po fer vrijednosti. One su po prirodi vrlo likvidne (mogu se lako pretvoriti u gotovinu prodajom vrijednosnih papira); stoga treba evidentirati po fer vrijednosti. Neki primjeri takvih vrijednosnih papira su,
Trezorski zapisi
Ovo je kratkoročna garancija koju izdaje vlada radi ispunjavanja kratkoročnih finansijskih potreba. Trezorski zapisi ne nose kamatu, međutim, izdaju se s diskontom na svoju originalnu vrijednost.
Komercijalni papir
Komercijalni papiri su kratkoročni neobezbijeđeni dug koji izdaje kompanija obično sa rokom dospijeća u rasponu od 7 dana do 1 godine. Ovo se obično izdaje za finansiranje kratkoročnih dugova kompanije.
Potvrda o depozitu (CD)
CD je vrijednosni papir sa fiksnom kamatnom stopom i fiksnim rokom dospijeća koji može biti u rasponu od 7 dana do 1 godine.
Kada se imovina procjenjuje po fer vrijednosti, ovo predstavlja trenutnu cijenu po kojoj se može prodati. Ovo obezbeđuje pouzdaniju vrednost u poređenju sa korišćenjem istorijskog troška. Međutim, izračunavanje fer vrijednosti se mora obavljati redovno i skupo je i dugotrajno.
Slika_1: Komercijalni papiri su uobičajeno korišćeni tržišni vrijednosni papiri
Koja je razlika između istorijskog troška i fer vrijednosti?
Istorijski trošak u odnosu na fer vrijednost |
|
| Istorijski trošak je originalna cijena potrošena za nabavku imovine. | Fer vrijednost je cijena po kojoj se imovina može prodati na tržištu. |
| Računovodstvo | |
| Smjernice su dostupne u MRS 16. | Smjernice su dostupne u MSFI 13. |
| Vrijednost imovine | |
| Istorijski trošak je podcijenjen i zastario | Fer vrijednost odražava cijene u skladu sa trenutnom tržišnom vrijednošću |
Sažetak – istorijski trošak u odnosu na fer vrijednost
Razlika između istorijskog troška i fer vrijednosti prvenstveno zavisi od računovodstvenih tretmana. Iako rukovodstvo ima diskreciono pravo da odabere odgovarajući metod, ono bi trebalo da vodi računa da ne preceni vrednost imovine ako se uzme u obzir metod fer vrednosti koji će imovini dati nerealno visoku vrednost. Iako je upotreba istorijskog troška prilično direktna metoda, ona ne odražava najnoviju vrijednost imovine.
